ลงทุน คืออะไรกันแน่

เอาแบบไม่มีศัพท์เลยนะครับ ลงทุนคือการเอาเงินที่เรายังไม่ใช้ ไปให้คนอื่นเอาไปทำมาหากิน สามขั้นตอนเท่านั้น ขั้นแรก เราให้เงินเขาไปก่อน จะเป็นธนาคาร เป็นบริษัท หรือเป็นรัฐบาลก็ได้ ขั้นที่สอง เขาเอาเงินก้อนนั้นไปทำให้มันงอก เปิดสาขาเพิ่ม ซื้อเครื่องจักร จ้างคน ปล่อยกู้ต่อ อะไรก็ได้ที่ทำให้ได้เงินกลับมามากกว่าเดิม และขั้นที่สาม เขาแบ่งกลับมาให้เรา อาจกลับมาเป็นดอกเบี้ย เป็นปันผล หรือเป็นราคาที่สูงขึ้นตอนเราขายต่อ ต่างจากการเก็บเงินตรงไหน ต่างตรงที่เงินที่เราเก็บไว้เฉย ๆ ไม่มีใครเอาไปทำอะไรให้เราเลย

ผมอยากให้เห็นภาพว่าเงินมันเดินทางยังไง เริ่มจากเรา 10,000 บาท ส่งไปให้บริษัท บริษัทเอาไปซื้อของ จ้างคน ทำของออกมาขาย พอขายได้มีกำไร ก็แบ่งกลับมาหาเรา ผ่านไป 10 ปีที่ 5% ต่อปี ก้อนนั้นกลายเป็น 16,289 ประเด็นที่ผมอยากเน้นคือ เงินมันไม่ได้งอกเอง มันงอกเพราะมีคนเอาไปทำอะไรบางอย่างที่ได้เงินกลับมามากกว่าเดิม

เพราะฉะนั้นถ้าเจออะไรที่ตอบไม่ได้ว่าเงินเราไปทำอะไรให้ใคร นั่นไม่ใช่การลงทุนครับ

ทั้งโลกของการลงทุน สรุปลงมาเหลือสูตรเดียวครับ เงินปลายทาง เท่ากับ เงินต้น คูณด้วย 1 บวกผลตอบแทน ยกกำลังจำนวนปี ในตัวอย่างนี้ 10,000 บาท คูณ 1 บวก 5% ยกกำลังสิบ ได้ 16,289 สังเกตนะครับว่ามีแค่สามปุ่มที่เราขยับได้ เงินต้น ผลตอบแทน และเวลา ไม่มีปุ่มที่สี่ ทุกอย่างที่คุณจะได้ยินเรื่องการลงทุนต่อจากนี้ สุดท้ายมันไปลงที่ปุ่มใดปุ่มหนึ่งในสามปุ่มนี้

ทีนี้มาลองเล่นกันครับ ถ้าเราดันทีละปุ่มเป็น 2 เท่า ผลมันไม่เท่ากันเลย เริ่มที่ 10,000 บาท 5% 10 ปี ได้ 16,289 ถ้าเพิ่มเงินต้นเป็น 2 เท่า ปลายทางก็เป็น 2 เท่าพอดี ตรงไปตรงมา แต่ถ้าเพิ่มผลตอบแทนจากห้าเป็น 10% ปลายทางขึ้น 1.59 เท่า และถ้าเพิ่มเวลาจาก 10 ปีเป็น 20 ปี ขึ้น 1.63 เท่า สังเกตไหมครับว่าปุ่มเงินต้นเป็นปุ่มเดียวที่ตรงไปตรงมา ใส่เท่าไหร่ได้เท่านั้น

ส่วนอีกสองปุ่มมันทบกันเอง ซึ่งเป็นเรื่องของสองด่านถัดไป

อีกคำถามที่คนถามบ่อยคือ ลงทุนต่างจากการพนันยังไง คำตอบอยู่ที่ว่ามีคนทำมาหากินอยู่เบื้องหลังหรือเปล่าครับ ฝั่งลงทุน เงินเราไปอยู่กับกิจการที่ทำมาหากินจริง ผลตอบแทนมาจากกำไรของกิจการนั้น ซึ่งแปลว่าทุกคนที่ถืออยู่ได้ด้วยกันหมดก็เป็นไปได้ และเวลาอยู่ข้างเรา ส่วนฝั่งพนัน เงินแค่ย้ายจากกระเป๋าหนึ่งไปอีกกระเป๋าหนึ่ง ผลตอบแทนของคนชนะมาจากคนที่แพ้ มีคนได้ก็ต้องมีคนเสียเสมอ และยิ่งเล่นนานยิ่งเสียเปรียบ เวลาเจออะไรที่ไม่แน่ใจ ลองถามตัวเองว่ากำไรมันมาจากกิจการอะไร ถ้าตอบไม่ได้ คำตอบมักจะเป็นว่ามันมาจากเงินของคนถัดไป

สามเรื่องที่คนเข้าใจผิด เรื่องแรก คิดว่าต้องมีเงินเยอะก่อนถึงจะเริ่มได้ แต่จากสามปุ่มที่เราเพิ่งดูกัน ปุ่มเวลาเป็นปุ่มที่ไม่ต้องใช้เงินเลย และเป็นปุ่มเดียวที่ซื้อคืนไม่ได้ เรื่องที่สอง คิดว่าผลตอบแทนสูงคือของดี จริง ๆ แล้วผลตอบแทนที่สูงกว่าปกติแปลว่ามีคนยอมจ่ายเพิ่มเพื่อแลกกับอะไรบางอย่าง เดี๋ยวด่าน 1-7 จะบอกว่าแลกกับอะไร

เรื่องที่สาม คิดว่าลงทุนคือการซื้อ ๆ ขาย ๆ การซื้อขายเป็นแค่วิธีเข้าออกครับ ตัวเงินที่โตมันมาจากกิจการที่ทำมาหากินอยู่ ไม่ได้มาจากจำนวนครั้งที่เรากด